【财经早读】国产科技自主主线：政策持续加码，成长赛道迎来修复行情！

近期整个科技板块的回暖信号已经非常明确，这也是接下来中长期贯穿A股的核心主线！前期科技赛道经历了长时间的调整，估值挤泡沫已经非常充分，很多细分领域龙头企业的估值已经处于近三年低位，具备极强的估值修复空间！而支撑科技板块上涨的核心利好，来自顶层政策的持续落地和产业端的持续突破！

G家对于科技自主可控、高端制造、国产替代的扶持力度从未减弱，各类产业补贴、专项支持政策、产业链落地政策持续出台，为整个科技赛道提供了坚实的政策底座！

从市场基本面来看，当前全球科技产业周期逐步回暖，国内半导体、人工智能、消费电子、高端设备等细分领域，行业订单持续回暖，企业营收和净利润拐点已经出现！那些有真实产业订单、有技术突破、有国产替代进度的细分领域，会成为资金抱团的核心方向！

其中重点可以关注两个细分领域：第一是半导体设备和材料领域，作为国产替代的核心卡脖子环节，政策倾斜力度最大，国产化率提升空间广阔，近期多家企业技术实现突破，叠加行业库存周期见底，板块整体反弹趋势明确；第二是人工智能应用端，经过长期调整之后，AI赋能实体经济的落地场景越来越丰富，算力、数据要素、AI终端应用的商业化进程加速，行业景气度持续提升！

从资金层面来看，近期北向资金和机构主力资金持续低位布局科技成长赛道，筹码持续集中，散户抛压基本出清，在市场整体情绪回暖的背景下，低位低估值、有业绩支撑的科技板块，必然会成为11月份市场的核心上涨主力！