🔥人形机器人：为什么成为市场进攻主线【国金机械】

💡机器人近几年大行情每年都有，年初至今已经超跌、估值都在底部，近期产业催化不断。本轮将以模型+量产两条主线共振。
▪️大模型加速迭代：OpenAI入局机器人，GPT-6有望大幅提升大脑推理能力。今年投入10亿美金，预计明年投入50亿美金，明年数量达1亿小时，迭代速度非常快。
▪️量产从0→1切换到1→10：特斯拉Optimus已量产下线，预计12月周产2k，27年周产2w。

⭕️后续催化
11月：特斯拉Optimus非预编程演示视频
12/3：特斯拉股东大会
12月：OpenAI链供应商见面
27年1月：OpenAI IPO+Astra旗舰发布
27年3-4月：OpenAI机器人原型机+特斯拉AI 5芯片集成
27年底：特斯拉对外交付，周产2万台

[烟花]投资方向：建议把握数采+T链量产核心两大主线
1️⃣数采设施先行，首推触觉赛道。建议关注福莱新材、慈星股份、日盈电子、华依科技、安培龙、奥比中光、凡拓数创、海天瑞声、仙工智能等；
2️⃣T链量产共振：首推恒立液压，三花智控、拓普集团、斯菱智驱、浙江荣泰、五洲新春、金沃股份、新泉股份、兆威机电、长盈精密、福赛科技等；
3️⃣国产链：宇树科技、上纬新材、锋龙股份、优必选、禾川科技、步科股份等；
4️⃣潜力垂类场景（位置低+潜力大）：首推人力密集型纺服场景杰克科技，智慧物流场景杭叉集团、安徽合力、中力股份，工业场景拓斯达、埃斯顿、埃夫特，包装行业永创智能等。

☎️国金机械满在朋/秦亚男