铠侠CEO喊话“涨够了”！A股存储芯片的狂欢要散场了？

AI带动的存储涨价行情炒得火热，海外大厂铠侠直接给多头浇了盆冷水！

日本NAND巨头铠侠CEO太田裕雄开炮：“内存价格涨够了！” 他要求业务团队别再对数据中心大幅提价。理由很直白——超大规模业者预算也是有限的，再涨下去，AI投资意愿被打击，最后整个市场一起遭殃。

这话分量不轻。铠侠是苹果、英伟达的主力供应商，全球NAND市占率13.6%，排第四。涨价潮里第一个踩刹车的，居然是这条大鱼。

注意，不是降价，是别涨太狠！

太田说得很清楚：铠侠二季度NAND价格环比大涨70%，前三个季度翻了一倍多。这不是要崩盘，是别再疯涨。

行业数据也摆着：集邦咨询预估三季度NAND合约价还是季增10～15%，只是涨幅收窄。美银报告说9月现货价还有10～20%上涨空间。

涨还是要涨，只是从暴涨变成慢涨。

同时他还淡化了跟SK海力士深化合作的传闻。之前市场期待两大厂商联手收缩供给、推高涨价，这个预期落空了。

消息一出，铠侠股价盘中直接由红翻绿。

对A股存储板块意味着什么？

过去存储板块一大炒作逻辑就是“持续涨价、库存增值”。如今第一个大厂主动踩刹车，这条逻辑出现松动。台系存储模组厂商的涨价红利，大概率会逐步收敛。

映射到A股，分清两类标的：

1. 存储模组、分销商——高度依赖芯片涨价红利，赚的是库存升值的钱。涨价节奏放缓之后，短期情绪压力偏大。

2. 国产存储芯片设计、封测、上游设备材料逻辑有所分化——海外大厂主动控价，但AI算力带来的真实需求还在；国产替代的主线不受海外涨价周期左右，长期逻辑不变。