昨天有个很有意思的话题，别人在工业时代，而我们还处在农耕时代。实际上说的就是眼下的市场热点，从全球看都在涨科技，而放在A股这边，农业或者说粮食板块却涨的鸡犬升天，这背后折射出的是一种怪异的现象，全球未来会出现厄尔尼诺现象，好像只发生我们这边一样。 其实我也告诉大家的真实情况是，即便全球缺乏粮食，我们这边大概率不会有这种现象发生，我的家乡在陕西，今年回到老家，秋季很多地都没种，就那么荒着，一方面是大家不缺吃的，另一方面是价格太便宜了，种植之后的成本和产出有差异，多数情况下基本不赚钱，我想如果真是缺少粮食，大概率粮食价格就不是现在这样了。 从供求关系的角度来说，我们这边缺少粮食的逻辑不够硬，所以现在粮食板块持续上升，说难听点就是一个击鼓传花的游戏，就看这最后一棒交到谁手里了。另外粮食板块一般是从哪里起来的最终还是要回到那里，因为大多数传统行业业绩是没有想象空间的，如果站在业绩层面看，粮食板块多数情况下应该维持在一个低位的整理之后，如今一切反了过来。 昨天晚上多只农业大牛股开始提示风险了，其中包括万向德农、敦煌种业、亚盛集团等，这些公司的表态是，公司股价存在非理性炒作、股票可能存在市场情绪过热、存在股价大幅上涨后快速回落得到风险。 从历史的角度看，这些善意的风险提示开始的时候炒作资金不信，最终都是要付出惨痛的教训，历史上我还从来没见过农业股上涨后成果一直能保持的情形，以此来看，还是要重视从哪里涨起来的会回到那里的风险，昨晚很多粮食板块的相关基金净值已经跟不上板块的上涨了，或许这是最直观的不利信号。