【近期观点更新】普通pcb产品涨价/载板极其缺货

1、开始有老师关注三季度业绩，一个非常强的方向是普通pcb产品涨价，背后逻辑是：织布机缺->ccl缺 -> 能拿到ccl的都是业内排的上号的公司-> pcb全面涨价。ccl厂反馈下半年依然非常景气。

典型代表：世运电路/奥士康/中京电子等

世运的公告已经给出下半年的超高指引，这也是行业普遍的情况。

2、载板方面，cpu的量持续增长，载板缺货愈演愈烈（q1路演就研判过趋势），国产芯片放量/海外大厂缺货。载板厂还有一个逻辑是，做SAP工艺的公司，从技术上去做mSAP还是有优势的。

典型代表：深南电路/兴森科技/方邦股份/华正新材等。

风险提示：需求不及预期；市场竞争加剧；地缘政治风险。

机构观点，仅供参考！！