离4000点一步之遥，美股半夜跳车。

昨天A股的大阳线估计不少人收盘拍大腿——沪指大涨1.41%直接干到3982点，稳稳站上年线，离4000点那层窗户纸只剩18点，两市成交额干到2.39万亿，超4000只个股飘红，创业板更是大涨3.14%，给人一种年市再归来的味道，市场情绪在恢复，心想着今天一鼓作气冲4000。可惜外盘不做美，又来添乱，不知今天大A股能否逆而动？

结果隔夜外盘直接给泼了半杯冷水：美伊60天停火窗口正式到期，两边放话一个比一个硬，懂王直接放话不寻求延长谅解备忘录，伊朗更是表态要把政策从防御转成全面进攻，霍尔木兹海峡的紧张感直接把油价怼涨近3%，连带30年期美债收益率直接创2007年以来新高，硬生生把美股三大指数全部拽绿，道指、标普跌超0.5%，纳指也收跌0.32%，科技七巨头集体蔫了，Meta直接跌掉3.54%27。不过有意思的是，大盘全线下跌的时候，存储、光通信这两条AI算力线却逆势爆冲：铠侠ADR涨超13%，闪迪涨近9%，光通信的Coherent也涨超7%，和大盘走出完全相反的行情。

很多人开盘前就慌了：昨天刚涨完，外围就出幺蛾子，今天会不会直接闷杀？其实完全不用慌，先把今天的走势底子摸清楚：

现在的盘面根本不是直接冲4000点的节奏，昨天天量成交拉上年线之后，今天最可能走的就是震荡回踩、踩实年线支撑的剧本，毕竟现在量能切换太快，主力资金翻手为云覆手为雨，一致性疯冲反而容易把追高的资金全部套在山顶，慢下来把浮筹洗干净，后面走得才稳。咱们操作上千万别追涨杀跌，求稳比求快重要得多：手里已经握着核心科技筹码的，没必要一震荡就慌着割肉，只要不有效跌回年线下方，反弹大格局就没破；空仓想上车的也别盯着高开就猛冲，等回踩的时候找业绩硬、资金持续流入的标的低吸，远比追高安全得多。

至于今天要攥紧的热点方向，别乱看杂毛，资金已经用真金白银把三条主线给你划明了：

第一就是昨晚全球市场资金都在抢的存储+光通信AI硬件链。昨天A股主力资金直接给存储芯片砸了242.89亿的净流入，板块涨超4.69%，长鑫科技、通富微电这些前排股直接涨停，叠加海外存储龙头齐涨，AI工厂的海量算力需求摆在这，这条线的景气逻辑根本没断，只不过别去碰那些纯蹭概念、没业绩支撑的小票，优先盯着半年报毛利稳、订单实打实落地的标的。

第二是踩中东地缘风口的油气资源链。发改委和能源局刚印发石油天然气“十五五”规划，2030年国内油气供应量要到4.4亿吨油当量，叠加现在霍尔木兹海峡风险推高原油价格，这条线短期有事件催化，长期有政策托底，不过大多是大盘传统股，别盲目追高，逢低埋伏性价比更高。

第三是政策持续加码的新基建配套链，国务院刚放话要加快落实“六张网”建设，尤其是算力网、新型电网这些配套AI大发展的方向，现在热度还没炒到最疯的时候，资金已经开始从高位科技股往这些低位基建方向扩散，反而容易走出补涨行情。

总的来说，现在市场情绪已经从之前的谨慎彻底转暖，两融余额8月以来都悄悄回涨了700多亿，中长期资金根本没离场，没必要因为隔夜外盘的小调整就自己吓自己，踩着节奏来，4000点迟早是囊中之物。