复盘了下，今天大涨的板块，都是二季度业绩比较好且低估值的行业：保险、券商、化工、有色、电池，分别+6.9%，+7.4%，+6.8%，+6.2%、+3.5%！

说明资金开始抢跑中报行情了。大致看了一下，科技股中能兑现中报业绩的，光模块、存储最稳，其次是先进封装、半导体上游的涨价环节；还有半导体设备、材料、晶圆制造、AI芯片长期受益于行业扩产+国产化浪潮，具备长线配置价值！

另外，最近被科技吸血砸下来的锂电材料、储能、小金属（稀土）、券商保险这些，有补涨的预期。而暂时看不到兑现的题材，比如人形机器人、AI应用、商业航天等等，短期资金可能不会青睐。

总结就是，老登中也有一些业绩被错杀的，小登也有一些蹭热点，炒概念浑水摸鱼的。大家靠业绩说话，这才是真正的美股化！而不是只要是科技股就疯炒，其它板块统统打入打板，这叫极端抱团。

总之，科技依然是全年主线。但下半年风格大概率会变化，从“普涨”转向“业绩持续超预期”的缩圈抱团！业绩好的，继续奏乐继续舞；业绩不行的科技小票，慢慢会被打回原形。

包括老登也不要抱怨，老登也是有分类的，有业绩的比如券商、保险，早晚会涨的；没有业绩的比如老消费、地产、中药等，要熬到基本面复苏才行！这也是没办法的。