节后如何操作？

✔盘面回顾：

4月最后一个交易日收官，市场总体呈现震荡攀升态势，纵观全月，沪指累计涨5.66%，指数收在了4100上方，且有部分资金回流，抢筹节后行情，算是给5月份留下了不错的想象空间，深成指涨12.09%，创业板指大涨15.45%，突破2015年6月3日的高点，刷新十年新高，科创50指数大涨超25%，上涨个股超2800只，沪京深三市全天成交2.74万亿元，较上一日放量成交1508亿元，内资主力资金净卖出520.3亿元，两市涨跌中位数为0.17%；

盘面上，月末市场上演轮动行情，题材概念多数走强，科创50成分股暴涨，寒武纪20CM涨停晋升A股“新股王”，芯原股份20CM涨停；CPU、半导体、存储芯片概念集体拉升，中国长城等多股涨停；“商业航天”全线走强，西部材料、派克新材等多股涨停；“人形机器人”反弹，浙江荣泰等涨停；“锂资源”持续拉升，融捷股份等涨停；渣男、军工、大消费、海南自贸区、光模块等概念集体强势，此外，受中东局势及俄罗斯限制出口影响，工业气体概念集体走高，华特气体股价翻倍，中船特气、水发燃气均涨超80%，而油气方向本月震荡下挫，其中准油股份跌超25%，科力股份跌超15%；

消息面上，① 多家半导体设备龙头Q1净利暴增；② 亚马逊低地轨道卫星计划又一批卫星发射升空，力箭二号火箭超级工厂竣工投产，商业航天加速迈向批量化生产；③ 《“十五五”海南国际旅游消费中心规划》公开征求意见，其中提到，大力发展体育赛事经济；美加墨世界杯将于6月11日至7月19日在美国、加拿大、墨西哥的16座城市举行；

🚩节日期间全球科技狂欢——

尽管今天港股表现疲软，但节日期间全球科技股，特别是存储芯片板块表现强势，为节后开盘提供了积极信号；

❏𝟭美股存储芯片板块史诗级暴涨：5月4日，美光科技收涨6.31%，股价创历史新高，成交264.4亿美元，美光CEO桑贾伊·梅洛特拉表示，AI仍处于非常早期阶段，推理需求将大幅增加对高速内存的需求，当前内存供应非常紧张，预计缺货状况将持续至2027年；

❏𝟮AI需求驱动存储芯片超级周期：存储芯片正从周期性商品转变为AI驱动的长期高成长赛道，TrendForce最新数据显示，2026年第二季度DRAM合约价环比上涨58%—63%，NANDFlash合约价环比上涨70%—75%；

❏𝟑费城半导体指数创18连涨历史纪录：4月24日，费城半导体指数大涨4.32%，收于10513.66点，创下18个交易日连续上涨的历史纪录，打破1993年15连涨的极值，英伟达市值重返5万亿美元；

另外四月最后一个交易日在多样的负面BUFF下，超预期中阳，资金无视外围大跌以及出金日影响，因此A股节后惯性冲高可期，关注科技主线，综合来看，虽然地缘风险压制了今日港股表现，但节日期间美股科技股的强势表现，特别是存储芯片、AI应用、光通信等板块的狂欢，为A股节后开盘提供了强劲支撑，大概率迎来惯性冲高，港股在5月4日表现强势，恒生指数收涨1.24%，恒生科技指数大涨2.16%，光模块/光通信板块成为最强主线，光模块指数暴涨9.02%，半导体/AI算力板块也表现亮眼，香港半导体指数涨4.36%，这种节前强势与节日期间美股科技股的上涨形成共振，预计将推动A股相关板块在节后首个交易日表现活跃，明天是𝟱月第一个交易日，㊗️各位开门大吉！

✔题材方面：

❏𝟭商业航天：全球进入新一轮“太空圈地运动，上海商业航天海上发射公司成立；Spacex上市倒计时；人.民曰报：2026年中国航天任务继续密集实施； 长征十号乙（可回收）、朱雀三号（可回收）发射；商业航天加速迈向批量化生产；

❏𝟮国产芯片：Intel和AMD将全系列服务器CPU上调价格，2月以来普遍涨幅在10-15%，国际大厂酝酿Q3再进行新一轮涨价；

❏𝟑算力：今年以来, 高端GPU租约价格持续上涨, 头部算租厂商营收与订单双爆发；

❏𝟒电产业链-2026年一季度中国储能锂电池出货量达215GWh，同比增长139%；头部企业订单已排产至2026年底至2027年第二季度；

❏𝟱机器人：国家电网印发《2026年具身智能发展规划》，计划今年采购具身智能设备约8500台，总投资约68亿元，时隔4年小米新款机器人亮相；

✔明日前瞻——

◆信维通信300136：商业航天+芯片散热+射频龙头，①据2026年4月24日募集说明书，拟定增募资不超60亿元投向商业卫星通信器件，芯片导热散热器件等项目，达产后首年预计合计新增收入约196.7亿元，税后利润约23.63亿元；②据2025年度报告2026年4月18日披露，公司面向低轨卫星的相控阵天线模组已批量出货，与北美两大客户深度合作，高频高速连接器成为第二大下游应用，该股经过调整，回调到关键位置，当前处于5日/10日线震荡上行阶段，短期可关注技术面突破，中长期具备增长潜力，日线定买点，月线定趋势，涨时重势，跌时重质；

◆金风科技002202：该公司作为全球风电市占率第一的企业，其核心竞争力在于拥有自主知识产权的直驱永磁和中速永磁系列化机组，代表了全球风电领域最具前景的技术路线，从最新财报来看，公司营收达到约154.8亿元，同比增长63.48%，归母净利润约为9.07亿元，同比增长59.65%，显示出强劲的业务增长和盈利能力，经过调整，回调到关键位置，当前处于5日/10日线震荡上行阶段，短期可关注技术面突破，中长期具备增长潜力，日线定买点，月线定趋势，涨时重势，跌时重质；