上周四、周五资金以悲观预期定价，大量兑现离场，主要避险逻辑有两点：一是连着四个周末黄毛都搞事，防范再释利空，二是担忧黄毛在受难日三天窗口引发外围冲突。周末无事，本周一市场开启情绪修复，本质是对周四周五“错误定价”的修正。

板块动向：

1. 最强板块：化工（有机硅）

核心催化是东岳硅材业绩超预期，直接引爆板块。量化资金大举入场，带动硅产业链集体涨停，化工成为盘面最强细分。

2. 老方向回顾：光纤与医药

光纤：基本复刻前期光模块周期。长飞对标中际旭创，亨通对标新易盛，法尔胜、杭电对标剑桥科技，泰山对标青山纸业。目前板块进入龙头横盘、补涨股加速的末期阶段。今日是最后买点，能看懂周末长文的应该都把握到补涨龙了，未上车的建议后续不再关注。因为长飞年内10倍，目前百亿利润估值也有点贵，已经进入横盘期，杭电也有负反馈了。

医药：津药今日上板非主动进攻，而是被情绪好反推上板。属于套利属性，明日应有溢价，方向上我也看边打边退。我这轮重心在于光纤补涨股的加速环节。完成本轮加速后，即刻休息，不再激进。$新能泰山(SZ000720)$ $法尔胜(SZ000890)$