新年复盘：众神归位，开门红！这个假期，消息面基本比较平，没有太出位的消息。不过，港股这边先开市，涨幅也算过得去，那么大A预期也不会太差，明天开门红应该没什么问题了。能红多少，当然还是取决于成交量。不管怎么说，众神归位，节奏也要回归正常了，循序渐进就好。题材上，发酵最多的就是国产机器人，春晚的催化，大家都看到了，这里不再赘述。AI+应用，智普、字节seedance、KIMI、豆包等，春节数据都不错，后续事件的情绪催化应该是要更多的，可以继续关注。AI+算力，两个消息，一是智谱涨价+售罄反馈的算力，二是国产算力Token出海的逻辑。其实，对面缺算力，核心在于缺电电，所以节前炒了电力设备出海。不过，算力也是可以出海的，本质没变，只不过炒的逻辑绕了一圈。国产算力AIDC、IDC数据中心这类逻辑短期应该不会变，节后还是跟节前一样，继续保持看好大厂IDC 和非大厂AIDC数据中心环节。还有一个，PCB上游电子布继续涨价，延续的还是节前的逻辑，标的估计都是一模一样，持续关注吧。最后，祝大家马年都能金马昂首，策马奔腾，马到功成，股市长虹！股市