零碳工厂十万亿蓝图落地！但主力抢筹的不是“光伏板”，是“工厂操作系统”**突发！工信部等五部门发布零碳工厂建设指导意见，明确2027年前在汽车、光伏、锂电池、算力等七大行业培育一批零碳工厂，目标直指十万亿级市场。 一张覆盖五大板块、数十家公司的产业链图谱随即流出。 但当市场目光本能地投向光伏、储能等硬件环节时，图谱的清晰分类却揭露了更深的产业逻辑：零碳工厂的终极竞争，并非硬件堆砌，而是比拼谁能成为工厂的“能源与碳管理操作系统”。反共识逻辑：市场普遍将零碳工厂等同于“屋顶光伏+储能柜”，但政策核心是 “系统性变革”。一个真正的零碳工厂，需要实现 “能碳监测、柔性调控、绿电消纳、碳资产运营” 的全链路管理。因此，提供“能碳管理平台”和“虚拟电厂”技术的软件与算法公司，其平台价值与客户粘性，将远超提供单一硬件的供应商。 它们是决定零碳工厂能否“转”起来并“赚”到钱的“大脑”。独家产业链拆解：从“软平台”到“硬支撑”根据图谱，投资应遵循“先软后硬，软硬结合”的顺序：1. 核心“大脑”（软件平台，价值制高点）： * 能碳管理平台：朗新科技（深耕企业能源数字化）、国能日新（功率预测龙头延伸至碳管理）、东方国信（工业互联网平台）。它们为工厂安装“能碳仪表盘”，是数字化转型的起点。 * 虚拟电厂：国电南瑞、国能日新、恒实科技。它们是实现柔性调节、参与电力市场赚钱的关键工具，商业模式从项目制走向持续服务。2. 关键“心脏”（能源替代，确定性需求）： * 分布式光伏：隆基绿能、天合光能、能辉科技。这是绿电自给的核心，但格局成熟，需精选与工厂园区绑定深的集成商。 * 新型储能：阳光电源、宁德时代、科华数据。解决光伏波动性，是标配，但竞争激烈。3. 配套“骨骼”（节能与电网，稳健增长）： * 节能设备：中材节能、双良节能。需求持续但增长平稳。 * 智能电网：思源电气、许继电气等。为零碳工厂接入和消纳绿电提供稳定网架。核心认知差：零碳工厂的建设将遵循 “先数字化，后低碳化” 的路径。没有精准的度量与智能调度，一切硬件投资都无法发挥最优效益。 因此，早期订单和标杆案例将最先出现在 “能碳管理平台” 集成商手中。给你的关键观察指标：1. 跟踪订单性质：关注朗新科技、国能日新等公司获得的零碳工厂订单，是单纯的软件/平台项目，还是包含后期运营分成的综合性合同。2. 验证行业突破：留意上述公司在汽车、锂电池、算力设施这三大先行行业，是否打造出可复制的标杆案例。今日看盘上证指数a股