南天门计划照进现实！3大赛道+18家标的清单，资金已提前潜伏 “南天门计划”绝非空谈！军事专家王明志在央视新闻明确表态，计划整合的高超声速飞行、超材料隐身等离散前沿技术“不是能不能实现，而是哪些先落地”的问题 。 一、技术逻辑拆解：南天门计划“落地密码”在哪？ “南天门计划”并非科幻空谈，其核心是三大可落地技术方向，且均已实现关键突破： 1. 空天动力技术：常规航煤驱动斜爆震发动机试飞成功，速度达16马赫，解决“鸾鸟母舰”“白帝战机”动力核心难题（《航空动力学报》+腾讯新闻）； 2. 超材料与轻量化：超材料隐身、碳纤维复材已批量应用，光启技术斩获2.64亿元批产合同（公司2026年1月公告）； 3. 空天智能通信：高通量卫星、相控阵芯片实现天地中继，支撑装备集群协同（东方财富网行业分析）。 政策层面，该计划契合《“十五五”空天科技规划》，2026年国防预算增长7%至1.8万亿元，空天装备采购倾斜明确（东方财富网2026年1月数据）。 二、3大赛道+18家标的：关联业务全解析 （一）空天装备制造赛道（6家）—— 核心装备承载者 赛道逻辑：直接对应“鸾鸟母舰”“白帝战机”等装备的研发制造，聚焦隐身、垂直起降、可重复使用技术。 1. 中航沈飞（600760）：歼-35隐身技术适配，2025年预计净利润超29亿元（东方财富网估值）； 2. 中直股份（600038）：联合设计“紫火”垂直起降平台，2025前三季度研发费用增72.17%（公司三季报）； 3. 中航成飞（302132）：参与昊龙可重复使用航天飞机，技术储备突出（东方财富网）； 4. 航天彩虹（002389）：CH-7隐身无人机匹配“玄女”集群，军贸订单放量（同花顺）； 5. 中无人机（688297）：翼龙系列技术领先，无公开直接关联证明； 6. 中超控股（002471）：子公司产航天高温合金铸件，适配热端部件（投资者关系公告）。 （二）核心材料与动力赛道（5家）—— 技术突破基石 赛道逻辑：空天装备的“筋骨”与“心脏”，高温合金、超材料、爆震动力是核心壁垒。 1. 航发动力（600893）：布局斜爆震冲压技术，为空天动力核心（腾讯新闻）； 2. 钢研高纳（300034）：高端高温合金适配高超声速需求（财富号）； 3. 光威复材（300699）：碳纤维复材龙头，支撑装备轻量化（熊猫股视）； 4. 光启技术（002625）：超材料市占率领先，2.64亿元订单2026年交付（公司公告）； 5. 铂力特（688333）：金属3D打印支撑动力部件加工（财富号）。 （三）智能与通信系统赛道（7家）—— 装备“神经中枢” 赛道逻辑：保障空天装备导航、通信、协同作战，聚焦卫星通信、制导系统、核心芯片。 1. 中国卫通（601698）：高通量卫星通信龙头，9天5板创历史新高（龙虎榜）； 2. 航天电子（600879）：空天制导+通信核心，游资净买入14.5亿元（东方财富网龙虎榜）； 3. 国睿科技（600562）：雷达系统适配空天防御，民用场景拓展（财富号）； 4. 中航光电（002179）：火箭级连接器市占超60%，单箭配套超百万元（东方财富网）； 5. 振华科技（000733）：宇航级钽电容市占98%+，保障电子稳定（东方财富网）； 6. 铖昌科技（001270）：星载相控阵芯片市占70%-80%（职业指导）； 7. 卡倍亿（300863）：“南天门一号”私募持仓112万股，高端线缆适配信号传输（搜狐证券）。 三、资金暗线：机构+游资如何布局？ - 资金流向：1月以来高温合金、空天装备细分领域资金净流入占比超60%，航天电子、中国卫通换手率分别达8.3%、5.17%（东方财富网）； - 机构动作：仅卡倍亿有明确私募持仓，持仓较上期增持51.89万股； - 游资动向：“作手新一”“消闲派”等顶级游资重仓航天电子、金风科技，单日净买入超7亿元，沪深成交额破3万亿元，板块尾盘回流显韧性（龙虎榜）。 免责条款 本文数据均来自上市公司公告、上交所/深交所披露信息、同花顺官网、东方财富网及央视新闻等权威渠道，仅为信息梳理，不构成任何投资建议。股市有风险，投资需谨慎，相关标的业务与“南天门计划”的实际关联度及业绩影响存在不确定性。 互动话题 你觉得“南天门计划”最先落地的技术是斜爆震发动机还是超材料？18家标的里，哪只最有可能成为翻倍龙头？欢迎在评论区留言分享你的观点！