◎记者韩宋辉
当高风险、长周期的科技创新，遇到追求安全与盈利的传统银行信贷，会碰撞出怎样的火花？
上海证券报记者近期调研发现，华夏银行正开展一场专项行动，通过研发贷、并购贷、科创债等创新工具组合出击，并在内部掀起一场从组织架构、风控模型到激励机制的深刻变革，试图在科技金融领域走出一条兼顾政策使命与商业可持续的路径。
创新信贷“多点开花”
在南京，某生物技术股份有限公司是国家级“专精特新”小巨人企业，尽管股权融资渠道畅通、银行授信额度充足，但传统流动资金贷款期限、用途与企业长周期、高风险的研发投入特点不匹配，导致用信率低，无法满足企业的核心研发活动。
华夏银行出手解决了这家企业面临的困境。华夏银行南京分行科技金融中心张经理说，这是华夏银行南京分行落地的首笔“研发贷”，投放1300万元，能匹配企业高投入的临床试验资金需求，期限为3年。
在北京，某智能科技有限公司专注于高性能GPU芯片设计。随着新兴技术爆发，GPU芯片市场需求呈井喷式增长。该企业为突破技术壁垒、扩大生产规模，急需3亿元流动资金。华夏银行北京分行快速响应，深入调研企业技术实力与市场前景，为企业量身定制3亿元信用贷款授信方案。在这笔资金助力下，该企业成功与浙江省某实验室签订大额订单，推动国产GPU在超算中心的应用，并实现新一代AI芯片研发提速。
在南京某头部上市国有药企收购医院股权时，华夏银行用11天完成了从中标到放款的全流程，为该公司发放1.5亿元、期限5年的并购贷款。
今年5月，债券市场“科技板”正式推出，为银行服务科技创新打开了新通道。华夏银行杭州分行作为联席主承销商，成功落地吉利控股集团三期科技创新债券，总发行规模达80亿元。相较普通的债务融资工具，科技创新债券的注册发行机制更加便利，配套支持政策更加完善，助力科技创新企业拓宽融资渠道，降低融资成本，促进主业发展和技术研发。
以“研发贷”破解长研发周期痛点，以“并购贷”助力产业整合升级，以“科创债”精准灌溉……华夏银行正以科技金融信贷活水浇灌科技创新。
解决科创企业评估难题
科技金融创新之路并非坦途。银行从业者正清晰地感受到传统信贷模式与科技创新业务之间的碰撞与摩擦。
摆在信贷人员面前的，首先是评估难题。与传统企业不同，科技型企业从行业到技术、从资产到业务模式都有独特性。
“我们过去主要依赖企业的三张财务报表进行评估，而大量科技型企业处于发展早期，很多都不盈利甚至处于亏损状态，传统财务数据并不能体现出企业真实价值。”华夏银行普惠金融部总经理王勇说。
科技企业专业门槛给银行带来挑战。王勇坦言，科技产业门类高度细分，比如高端制造领域一个复杂设备的微小部件，可能是一个精深的专业领域。这种复杂性、多样性，要求银行具备相应的行业知识和判断能力，才能准确识别企业的核心价值与潜在风险。这需要银行革新信贷评估模型和体系。
科创企业融资的低利息要求，也让银行承压。科技企业大多还在成长阶段，能够承担的资金成本有限。在国家鼓励支持科技创新背景下，银行科技金融业务已经“动起来”了，放贷、发债利率已降至较低水平。
打造“敢贷愿贷”业态
今年3月，金融监管总局等部门发布《银行业保险业科技金融高质量发展实施方案》，要求银行加大科技信贷投放力度。华夏银行提出“打造科技金融特色，深化绿色金融特色”，以精彩书写科技金融、绿色金融大文章为牵引，扎实做好金融“五篇大文章”。目前，该行正在健全专业化服务机制、产品体系、专业能力和风控能力，构建同科技创新相适应的金融服务体制机制。
针对科技型企业门类多、专业性强的特征，王勇介绍，华夏银行正持续强化多层次、体系化的科技企业专业研究能力。在总行层面，多部门协同进行行业趋势研判；联动理财子公司等机构的专业力量，用其更贴近资本市场的分析能力提供专业补充；积极借助外部智库研究资源，构建全面、立体的科创行业分析框架。
如何将总行的专业研判能力赋能给一线？“目前有5家分行成立了科技金融中心，设立了7家科技支行、32家科技特色支行。”王勇说，公司计划构建“1+23+N”科技金融服务体系，在23地分行设立科技金融中心，再下设N家科技特色支行。
加大信贷资源投入，对科技型企业贷款给予定价优惠。王勇表示，总行层面给予科技型贷款转移定价优惠，叠加央行再贷款工具优惠，多标签科技企业优惠幅度进一步加大。“我们分行层面再额外给予定价优惠。”华夏银行南京分行科技金融中心张经理表示。
坚定推行尽职免责机制，打消一线信贷人员放贷顾虑。“对于所有科技企业，只要信贷人员按照合规要求、授信制度和业务流程做好各环节的授信审查工作。即便该笔授信出现问题，相关信贷人员也可免责。”王勇说，尽职免责机制的确为一线信贷人员吃下了“定心丸”，过去的畏难情绪不再有了。
这套立体化作战体系已结出硕果。截至10月末，华夏银行科技型企业贷款余额近2400亿元，增速近50%；科技型企业贷款客户超8400户，较年初增加近2400户；承销发行科技创新债超百亿元。