11月10日，上交所官网公示显示，青岛思锐智能科技股份有限公司（以下简称“思锐智能”）科创板IPO审核状态变更为已受理，保荐人（主承销商）为国泰海通证券股份有限公司。

招股书显示，公司本次拟公开发行新股不低于23876.2572万股且不超过45099.5969万股，募集资金扣除发行费用后拟投入半导体先进装备研发制造中心项目、高端半导体装备研发项目和补充流动资金，合计拟使用募集资金20亿元。

其中，半导体先进装备研发制造中心项目总投资12.02亿元，拟使用募集资金10亿元，实施地点位于青岛市黄岛区，建设占地94.36亩，分两期建设，一期已于2024年5月开工、2025年6月竣工，二期计划2029年6月竣工；高端半导体装备研发项目总投资6亿元，聚焦超高能离子注入设备、氢氦离子注入设备、集成电路领域ALD新产品及关键零部件研发，实施周期预计5年；补充流动资金4亿元。

经营数据显示，2023年至2025年及2026年1—6月，公司分别实现营业收入3.49亿元、3.63亿元、4.95亿元和1.9亿元，2023年至2025年主营业务收入复合增长率达39.77%；同期归属于母公司股东的净利润分别为-3.04亿元、-2.71亿元、-2.67亿元和-2.31亿元，报告期内累计亏损超过10亿元。

公司在招股书中将亏损原因归结为三方面：收入规模仍处于爬升阶段、规模效应显现尚需时间；ALD与离子注入两类核心设备技术门槛高，需长期保持高强度研发投入，报告期各期研发投入占营业收入的比例分别为41.63%、53.11%、47.08%和61.05%；中芬两地双中心运营下境外人力和服务成本较高，境内新增产能建设、人才队伍搭建、供应链国产化验证等前期投入较大，导致整体运行管理和协同成本较高。

对于何时能够实现盈利，思锐智能在招股书中表示，公司管理层根据行业情况、市场需求、在手订单、生产和交付进度等因素，预计公司达到盈亏平衡点的时间最早为2029年。

据了解，思锐智能成立于2018年，主要聚焦关键半导体前道工艺设备的研发、生产和销售，核心产品包括原子层沉积（ALD）设备及离子注入（IMP）设备，广泛应用于集成电路、第三代半导体等高精尖领域。短短数年，企业已跻身国家级专精特新重点“小巨人”、青岛隐形独角兽。据QYResearch统计数据，思锐智能ALD设备在化合物半导体领域市场占有率达12.01%，排名全球第三、国产厂商第一；在显示器件领域市场占有率达14.72%，排名全球第一；在科研领域市场占有率达8.29%，排名全球第一。

截至招股说明书签署日，思锐智能无控股股东、无实际控制人，第一大股东中车四方所持股16.15%，第二大股东华舆国华持股15.30%，最近两年不存在单一股东持股比例或表决权比例超过30%的情形，董事会7名成员中非独立董事分别由中车四方所、华舆国华、瑞元君合提名，不存在单一股东提名董事过半数的情形。