政策大利好！北向资金狂买22亿，高盛唱多，风电设备连续大涨，6只龙头全梳理 家人们，风电赛道迎来超级利好！风电设备股近期连续大涨，行业装机量超预期，海风大基地建设全面提速，高盛发布研报唱多，北向资金近一个月狂买超22亿，国家队、社保基金早已提前重仓布局！ 核心利好逻辑 1. 装机量超预期：2026年国内风电新增装机量预计超80GW，其中海风装机量同比增长超50%，行业景气度持续上行； ​ 2. 海外出口爆发：中国风电设备具备全球成本优势，海外订单持续增长，欧洲、东南亚市场需求爆发； ​ 3. 技术迭代加速：大兆瓦风机、海上风电技术持续突破，龙头企业技术优势显著，行业集中度持续提升。 核心龙头股全梳理 1. 明阳智能 国内海上风电龙头，海风整机市占率国内第一，大兆瓦风机技术全球领先，海外订单持续放量，风光储一体化布局全面。2025年四季度，国家队中央汇金持仓超3800万股，全国社保基金持仓超2200万股，北向资金持仓超1.8亿股，易方达、华夏等头部公募合计持仓超3.2亿股。 ​ 2. 金风科技 国内风电整机龙头，全球市占率前三，国内市占率第一，陆上风电优势显著，海上风电业务稳步增长，海外营收占比持续提升。2025年四季度，全国社保基金持仓超4500万股，富国、嘉实等头部公募合计持仓超2.8亿股，北向资金持仓超2.1亿股，高盛国际QFII新进持仓超1500万股。 ​ 3. 大金重工 国内风电塔筒龙头，海上风电塔筒市占率国内第一，海外产能布局完善，欧洲订单持续增长，直接受益于海风装机放量。2025年四季度，易方达、中欧等头部公募合计持仓超1.2亿股，北向资金持仓超8500万股，社保基金持仓超1800万股，摩根大通QFII新进重仓。 ​ 4. 东方电缆 国内海缆龙头，海缆市占率国内第二，超高压海缆技术领先，深度受益于海上风电大基地建设，海外订单持续落地。2025年四季度，华夏、博时等头部公募合计持仓超9500万股，北向资金持仓超6200万股，社保基金持仓超1200万股，是海缆赛道的核心标的。 ​ 5. 天顺风能 国内风电塔筒龙头，全球风电塔筒市占率领先，海外产能布局完善，叶片、塔筒双轮驱动，海外营收占比超50%。2025年四季度，易方达、南方等头部公募合计持仓超8800万股，北向资金持仓超5500万股，高盛国际QFII新进持仓超800万股。 ​ 6. 亨通光电 国内海缆双龙头之一，海缆市占率国内第一，具备海上风电全产业链配套能力，海外海缆订单持续爆发，光通信+海缆双轮驱动。2025年四季度，国家队中央汇金持仓超7200万股，全国社保基金持仓超3500万股，北向资金持仓超1.2亿股，头部公募合计持仓超2.5亿股。 【互动】家人们，你觉得风电赛道，陆上和海上哪个更有爆发潜力？欢迎在评论区聊聊你的看法！ 【免责声明】本文仅为行业信息与企业基本面分享，不构成任何投资建议，股市有风险，投资需谨慎。