“准百亿”私募是指管理规模在50亿-100亿之间的私募管理人,这些私募在未来有潜力成为新晋百亿私募。其中不少“准百亿”私募在投研实力、策略成熟度和丰富度上已经能够与百亿私募相媲美。因此,“准百亿”私募也颇受市场关注。
根据私募排排网数据,截至2024年6月底,我国“准百亿”私募总共有88家。按公司投资模式来看,主观私募有49家,量化私募有29家,“主观+量化”并行的私募有10家。
从公司核心策略分布来看,股票策略私募有47家,债券策略私募有14家,多资产策略私募有11家,期货及衍生品策略私募有7家。从“准百亿”私募的办公城市分布来看,上海最多,有40家;北京次之,有20家;深圳居第三,有10家。
2024年上半年已经收官,“准百亿”私募业绩如何呢?根据私募排排网数据,有业绩展示的“准百亿”私募共有61家,2024年上半年收益平均值为-0.06%,中位数为-0.86%,好于A股整体表现(全部A股今年上半年的涨跌幅均值为-19.77%,中位数为-23.55%)。
按投资模式来看,由于今年上半年多数个股表现不佳,代表核心资产的沪深300相对坚挺,因此持仓更加分散的量化私募整体业绩跑输主观私募。
按公司核心策略来看,债券策略私募在今年上半年、近一年、近三年、近五年的平均收益均是领先的。或是因为,近年来市场风险偏好不断下移,不少资金涌入债券市场,从而推高债券价格,特别是今年来债市表现尤为突出。
为了给读者提供更好的参考,笔者根据文末的榜单规则,筛选出了“准百亿”私募今年上半年收益前10强、近三年收益前10强和近五年收益前10强。
上半年:君之健投资夺冠!上海希瓦不甘示弱!
“准百亿”私募2024年上半年收益均值为-0.06%,中位数为-0.86%,前10强的上榜“门槛”超***%。今年上半年收益前10强分别是:君之健投资、上海希瓦、玖鹏资产、日斗投资、久期投资、红筹投资、复胜资产、铸锋资产、汐泰投资、前海国恩资本。10强私募中,从投资模式来看,主观私募占8家;从核心策略看,股票策略私募占7家。
其中,君之健投资、上海希瓦、玖鹏资产、铸锋资产、前海国恩资本、久期投资均在6月份业绩创下历史新高。
上半年收益冠军是来自东莞的君之健投资,其是一家股票策略主观私募,今年上半年收益接近***%。
私募排排网资料显示,君之健投资成立于2015年11月。公司团队核心人员多数毕业于华中科技大学。公司坚守价值投资理念,顺势而为,波段操作。秉持“君子之行,稳健为先”和“慢就是稳,稳即是快”的信念,借助时间的复利效应,致力于长期稳健的净值增长。
此外,梁宏掌舵的上海希瓦,在今年上半年收益接近***%,夺得亚军!自2018年6月有业绩展示以来,公司年化收益已超***%。
资料显示,上海希瓦成立于2015年7月,与百亿私募海南希瓦一样,创始人均是梁宏。梁宏是一位私募“大V”,在社交媒体上非常活跃。
他曾表示,多数人做研究股票喜欢看市盈率(PE)、股息率;但是他喜欢研究市净率(PB)、ROE,因为研究这些指标更加容易认识到事物的本质。而且他还曾表示“不要羡慕他国高科技,那个不稳当。我们有煤、有油、有电,不比苹果微软英伟达差。而且还能分红,涨了赚股价,跌了分红再投可以赚股数”。今年来,煤炭、石油、电力公司股价普遍表现较强,或是梁宏旗下上海希瓦重仓的方向。
7月9日,梁宏做客私募排排网直播间,作了“新常态下的投资应变之道”的主题路演,感兴趣的读者可以回看相关路演。
近三年:日斗投资夺冠!
有近三年业绩展示的“准百亿”私募共有61家,近三年收益均值为12.18%,中位数为6.52%,前10强的上榜“门槛”超***%。
近三年收益前10强分别是:日斗投资、前海国恩资本、君之健投资、铸锋资产、万柏投资、宥盛资产、中烨正企(北京)国际投资、利位投资、念空数据科技、旌安投资。其中,股票策略私募占4家,债券策略私募占5家。从投资模式来看,量化私募占4家,主观私募占6家。
其中,近三年收益冠军是来自深圳的日斗投资。其是一家股票策略主观私募,近三年收益超***%,以明显优势夺冠!此外,日斗投资在2024年上半年也取得近***%的收益,位列第4名。自2019年4月有业绩展示以来,公司年化收益超***%。
私募排排网资料显示,日斗投资成立于2016年3月。日斗投资偏好长期持股,敢于重仓。其注重企业基本面、估值、成长等,主要选择卓越商业模式、强劲现金流、优秀的公司治理和高安全边际的行业龙头。投资中,会充分考虑市场的不确定性,建立低估值的行业组合。在行业分散配置的同时,对于判断确定性高的个股,敢于采取“相对集中”的资产配置,减少低仓位踏空的时间和机会成本。
近五年:复胜资产夺冠!玖鹏资产也表现亮眼!
有近五年业绩展示的“准百亿”私募共有51家,近五年收益均值为77.14%,中位数为59.80%,前10强的上榜“门槛”超***%。
近五年收益前10强分别是:复胜资产、前海国恩资本、日斗投资、玖鹏资产、念空数据科技、正圆投资、宥盛资产、红筹投资、上海希瓦、上海鹤禧私募。其中,股票策略私募占7家。从投资模式来看,主观私募占8家。
其中,近五年收益冠军是来自上海的复胜资产。其是一家股票策略主观私募,近五年收益超***%。此外,复胜资产在2024年上半年也取得超***%的收益,位列第6名。
资料显示,复胜资产成立于2015年12月,公司专注于境内外二级市场股票投资。公司核心团队拥有近20年A股、港股、美股市场投资经验及国内头部公募的从业经验。公司始终秉持“复利致胜”的原则,坚持业绩驱动型的价值投资,重视投资的可持续性,致力为投资者获取长期的稳健收益。自2016年5月有业绩展示以来,公司年化收益接近***%。
此外,位列第4的玖鹏资产是一家多资产策略主观私募,近五年收益接近***%。此外,玖鹏资产在2024年上半年也取得超***%的收益,位列第3名。并且公司业绩在6月份创下了历史新高!
资料显示,玖鹏资产成立于2016年2月,公司核心团队都来自于知名公募基金。 公司秉持价值与成长相结合的投资理念,精选具有持续成长性的公司股票,构建合理分散的投资组合,并长期持有。自2016年9月有业绩展示以来,公司年化收益超***%。
规则说明
【排名来源】:私募排排网
【公司排名计算规则】:以公司旗下所有基金的月度收益算术平均作为公司月度收益,若公司近期新发产品较多,则公司业绩排名或受此规则影响。
【数据阶段性说明】排排网数据库收录的数据均带有周期性,不代表管理人/基金经理的研究、投资、管理等能力的长期保证,不作为私募管理机构之间的长期能力对比。
【排行说明】:公司披露业绩的产品数须在2只以上(含2只),且当月有产品净值已更新。当月榜单将在次月公布,具体公布日期将根据实际情况为准。
【风险揭示】:投资有风险,本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证,我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险,认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件,充分认识产品的风险收益特征,并根据自身情况做出投资决策,对投资决策自负盈亏。